• L’animateur présente les méthodes de calcul et de maîtrise des différents risques ALM à travers plusieurs cas pratiques.
• Le partage d’expériences aide les participants à structurer et à faire vivre leur propre système ALM.

Programme :
 
Appréhender le cadre et les objectifs de l’ALM

• Maîtriser les risques du bilan bancaire
  • Identifier les principaux risques stratégiques et opérationnels
  • Optimiser l’allocation des risques
  • Aperçu des méthodes de mesure (Gaps, VAN, VaR…)
• Respecter la réglementation prudentielle
• Intégrer les conséquences du passage aux IFRS
  • Identifier les changements liés à l’IAS 39
  • Tableau récapitulatif

Apprendre à mesurer et à gérer l’ensemble des risques

• Risque de liquidité
  • Définir les facteurs de risque
  • Connaître le déroulement du risque dans le temps
  • Évaluer le gap
  • Maîtriser les ratios de liquidité

Cas pratique : calcul des gaps de liquidité

• Mesurer l’exposition au risque de change
  • Distinguer position de change comptable et économique
  • Analyser le risque d’assiette, le risque de change

Étude de cas : examen de solutions de couverture de remontée du résultat en devise (dividendes des filiales…)

• Risque de taux global
  • Calculer le risque au niveau d’une transaction et d’un portefeuille
  • Mesurer le risque de taux global : VAN, duration, sensibilité, Value-at-Risk (VaR)…
  • Encadrer le risque : quelle stratégie de couverture et d’anticipation ? Focus IAS 39 : enregistrement de couverture, volatilité des FP…

Cas pratique : calcul des gaps de taux, visualisation de l’impact financier et comptable

• Options cachées
  • Estimer l’exposition sur les options cachées

Cas pratique : méthode utilisée dans une grande banque de la place

• Risque de crédit et de contrepartie
  • Gérer le risque de contrepartie sur les produits dérivés
  • Classification par rating et évolution du ratio de solvabilité
  • Estimer la probabilité de défaut et les provisions économiques

Étude de cas : passage en revue des différentes techniques de réduction du risque de crédit

Optimiser l’organisation interne de la gestion actif-passif

• Organiser la fonction : faire le point sur les missions d'un service ALM
• Les outils de l'ALM : quels logiciels du marché ?
• Positionner l'ALM au sein de la banque
  • Rôle du comité ALM
  • Poids de la gestion de bilan par rapport aux activités de la banque

Cas pratique : construction d’un tableau de bord ALM

• Dynamiser l'allocation de fonds propres
  • Adapter le niveau et la gestion des FP aux risques
  • Augmenter le retour sur FP : enjeux du placement des FP réels
  • Mettre en place des indicateurs de rentabilité

Partage d’expériences pour tirer les enseignements de différentes organisations de gestion actif-passif

Animateur :

• Éric LEURQUIN
  • Professeur de finance, Budget Manager
  • Ancien spécialiste du risque des salles de marché chez ING